□ 本刊记者 紫陌│文

　　□个人情况：

　　杨潇(化名)，27岁，未婚，外企白领，每月税后收入8000元。目前，她个人名下现金存款30万元，无任何投资，单位为其提供了正常社保，与父母同住。

　　理财目标：

　　① 3年内购置一套60平米的商品房，现价60万元。

　　② 5年内积累创业基金50万元。

　　③ 计划3年内结婚生子，储备10万元备用金。

　　□财务分析：

　　杨潇女士每月生活费支出为2000元，娱乐及其他支出每月2500元，每月累计支出4500元。杨女士目前正处于单身阶段，参加工作时间较短，收入相对固定但水平较低，支出相对较多，目前的开支占收入的50%以上，比重较大，无法为今后创业以及家庭生活积累财富，买房后每月还需偿还房贷，资金还有缺口，应提高储蓄率，既为今后扩大投资奠定基础，也为结婚、置业做好规划。

　　目前，杨女士的资金以现金为主，没有进行合理的资产配置，回报率较低，需要对目前的资产结构进行调整，分散投资，转移风险。由于杨女士现处于人生的起步及上升阶段，可以承受失败的打击，风险承受能力强，期望获取高收益。可以加大风险产品的投资比例，以获取较高的投资回报率，实现自己的创业基金储备。

　　□理财规划：

　　控制支出

　　杨女士目前与父母同住，省去一部分租房成本。但每月支出达4500元，只有3500元的结余。建议她合理控制支出，争取每月结余5000元。一年净收入6万，3年下来，还是可以储备10万元的结婚备用金。

　　配置资产

　　目前杨潇现有存款30万元，都是活期存款，虽然流动性比较高，但是年化收益率仅为0.44%，建议她留5000元活期存款作为日常开支，储备3个月的支出作为应急资金，建议剩余的资金进行其他长期投资，可配置部分高风险产品，建议配置股票型基金20万元，预期年化收益率10%-20%，8万债券基金，预期年化收益率5%-10%。

　　保险配置能够降低家庭因意外变故而遭受重大损失的风险。杨潇目前只有一份社保，需增加人寿保险等赔偿型的保险资产配置部分。同时，现阶段的保险应该突出保障功能，以节约资金用于其他投资，待投资资产形成规模后可转投储蓄型保险以积累养老金。建议每年拨出10000元，投保一份集寿险、意外险及重大疾病保险于一体的综合性保险。

　　贷款购房

　　按照目前的收支状况，杨女士每年结余资金都用于智能定投进行置房计划，即使投资得当也困难重重。因此，如果杨潇要想实现理财目标，必须使用另一种理财工具贷款，以贷款形式买入60平方米的商品房，首套房首付30%，按照10000元/平方米计算，首付18万元即可。按30年贷款期限来算，购房后等额本息月均还款约2467.15元，月还贷低于个人收入的50%。这样，杨女士可以轻松购房。

　　延迟创业

　　50万元的创业基金相对来说难度比较大，由于初始仅有30万元的存款可供投资，要想达到目标，该笔资金的内部回报率必须达到12.3%，所以，投资股票型基金的比重需在70%以上，债券型基金的比例小于30%。如果担心市场行情波动，想降低风险类产品的投资，可适当推迟创业基金计划。